DGA-salaris vs. Dividend — De Optimale Verhouding Berekenen (2026)

Als DGA heb je een unieke positie: je bepaalt zelf hoeveel salaris je ontvangt en hoeveel je als dividend uitkeert. Dat klinkt als vrijheid, maar het is ook een verantwoordelijkheid — want de fiscale gevolgen zijn groot.

Het verschil tussen de optimale en een suboptimale verdeling kan oplopen tot €5.000 tot €15.000 per jaar aan onnodige belasting. Bij een winst van €200.000 kan een verkeerde verhouding je tot €12.000 per jaar kosten. Over tien jaar is dat €120.000 aan gemist vermogen.

Toch kiezen de meeste DGA's hun salaris één keer — meestal bij de oprichting — en passen het daarna nooit aan. Hun accountant kijkt er eens per jaar naar en zegt "houd het maar op het minimum". Dat advies is niet per se verkeerd, maar het is onvolledig. De optimale verhouding hangt af van je winstniveau, je persoonlijke situatie en de actuele tarieven.

In dit artikel rekenen we het tot op de euro uit. Met de tarieven van 2026 en concrete voorbeelden bij drie winstniveaus. En we laten zien hoe FINEO dit automatisch voor je berekent.

Om de optimale verhouding te berekenen, moet je drie belastingregimes begrijpen die op elkaar inwerken:

Box 1 — Inkomstenbelasting (over je salaris): - Tot €76.818: 36,97% - Boven €76.818: 49,50% - Plus werkgeverspremies (ZVW, WW, WAO): circa 20% over het salaris

Vennootschapsbelasting (VPB — over de winst van de BV): - Tot €200.000: 19% - Boven €200.000: 25,8%

Box 2 — Aanmerkelijk belangheffing (over dividend): - Tot €67.000 (fiscaal partners: €134.000): 24,5% - Boven €67.000: 33%

De sleutel zit in de wisselwerking. Je salaris verlaagt de winst van de BV (en dus de VPB), maar verhoogt je Box 1-belasting. Meer winst in de BV laten betekent lagere Box 1 maar hogere VPB + Box 2 bij uitkering.

De optimale verdeling is het punt waar de marginale belastingdruk van een extra euro salaris gelijk is aan de marginale druk van diezelfde euro als dividend. Dat klinkt abstract, maar we gaan het concreet maken.

Laten we beginnen met een BV die €80.000 winst maakt vóór aftrek van het DGA-salaris. Dit is het profiel van veel startende DGA's.

Scenario 1: Minimumsalaris van €56.000 - Salaris bruto: €56.000 - Werkgeverslasten (circa 20%): €11.200 - Totale salariskosten BV: €67.200 - Resterende winst BV: €80.000 - €67.200 = €12.800 - VPB (19%): €2.432 - Beschikbaar voor dividend: €10.368 - Box 2 (24,5%): €2.540 - Netto dividend: €7.828 - IB over salaris (na heffingskortingen, geschat): circa €14.700 - Totaal netto beschikbaar: circa €49.128

Scenario 2: Salaris van €70.000 - Salaris bruto: €70.000 - Werkgeverslasten: €14.000 - Totale salariskosten BV: €84.000 - Resterende winst: -€4.000 (verlies) - Geen dividend mogelijk - IB over salaris (geschat): circa €19.300 - Totaal netto beschikbaar: circa €50.700

Bij €80.000 winst is het verschil klein, maar het minimumsalaris is nét iets minder gunstig omdat de werkgeverslasten relatief zwaar wegen en er weinig winst overblijft voor het lage VPB-tarief. Scenario 2 levert iets meer netto op — maar het verschil is slechts circa €1.500.

Conclusie bij €80.000: Het maakt relatief weinig uit. Beide scenario's zijn verdedigbaar. FINEO berekent het exacte optimum op basis van je persoonlijke heffingskortingen en aftrekposten.

Bij €120.000 winst wordt het verschil tussen de scenario's groter en relevanter.

Scenario 1: Minimumsalaris van €56.000 - Salariskosten BV: €67.200 - Resterende winst: €52.800 - VPB (19%): €10.032 - Beschikbaar voor dividend: €42.768 - Box 2 (24,5%): €10.478 - Netto dividend: €32.290 - IB over salaris: circa €14.700 - Totaal netto beschikbaar: circa €73.590

Scenario 2: Salaris van €76.818 (grens lage IB-tarief) - Salariskosten BV: €92.182 - Resterende winst: €27.818 - VPB (19%): €5.285 - Beschikbaar voor dividend: €22.533 - Box 2 (24,5%): €5.521 - Netto dividend: €17.012 - IB over salaris: circa €21.400 - Totaal netto beschikbaar: circa €72.430

Scenario 3: Salaris van €65.000 - Salariskosten BV: €78.000 - Resterende winst: €42.000 - VPB: €7.980 - Beschikbaar voor dividend: €34.020 - Box 2 (24,5%): €8.335 - Netto dividend: €25.685 - IB over salaris: circa €17.800 - Totaal netto beschikbaar: circa €72.885

Conclusie bij €120.000: Het minimumsalaris van €56.000 is het meest gunstig — het levert circa €1.100 meer netto op dan een hoger salaris. Het voordeel van het lage VPB-tarief (19%) en het lage Box 2-tarief (24,5%) overtreft de hogere IB-druk bij minimumsalaris.

Bij hogere winsten wordt het interessant. Hier spelen de hogere tariefschijven een rol.

Scenario 1: Minimumsalaris van €56.000 - Salariskosten BV: €67.200 - Resterende winst: €132.800 - VPB (19%): €25.232 - Beschikbaar voor dividend: €107.568 - Box 2: €67.000 × 24,5% = €16.415 + €40.568 × 33% = €13.387 = €29.802 - Netto dividend: €77.766 - IB over salaris: circa €14.700 - Totaal netto beschikbaar: circa €119.066

Scenario 2: Salaris van €76.818 - Salariskosten BV: €92.182 - Resterende winst: €107.818 - VPB (19%): €20.485 - Beschikbaar voor dividend: €87.333 - Box 2: €67.000 × 24,5% + €20.333 × 33% = €16.415 + €6.710 = €23.125 - Netto dividend: €64.208 - IB over salaris: circa €21.400 - Totaal netto beschikbaar: circa €119.626

Verrassend: bij €200.000 winst levert een hoger salaris van €76.818 iets meer op dan het minimum. Dat komt omdat je met een hoger salaris minder dividend boven de €67.000-grens hebt, waardoor je het hoge 33%-tarief vermijdt.

Conclusie bij €200.000: Het verschil is klein (circa €560), maar een salaris rond €76.818 is marginaal gunstiger. Bij nog hogere winsten kantelt het weer naar minimumsalaris.

Dit illustreert precies waarom een jaarlijkse herberekening essentieel is. FINEO doet dit automatisch.

De berekeningen hierboven gaan uit van een alleenstaande DGA zonder fiscaal partner. In de praktijk spelen meer factoren mee:

Fiscaal partnerschap: Met een fiscaal partner verdubbelt de Box 2-drempel naar €134.000. Dat betekent dat je meer dividend kunt uitkeren tegen het lage 24,5%-tarief. Bij een winst van €200.000 verschuift het optimum daardoor weer richting minimumsalaris — want je kunt een groter deel van het dividend tegen 24,5% uitkeren.

Hypotheekaanvraag: Banken kijken naar je bruto jaarsalaris, niet naar je dividend. Een salaris van €56.000 geeft een maximale hypotheek van circa €280.000. Een salaris van €76.818 geeft circa €384.000. Als je op korte termijn een hypotheek wilt afsluiten, kan een hoger salaris dus strategisch zijn — ook al is het fiscaal niet optimaal.

Pensioengrondslag: Een hoger salaris kan ook relevant zijn als je pensioen opbouwt in de derde pijler. De jaarruimte voor lijfrentepremieaftrek is gebaseerd op je salaris.

Heffingskortingen: De arbeidskorting en algemene heffingskorting zijn inkomensafhankelijk. Bij hogere salarissen nemen de kortingen af, wat het effectieve belastingtarief verhoogt.

FINEO's Adviescentrum houdt rekening met al deze factoren. Je voert je persoonlijke situatie in — fiscaal partner, hypotheekplannen, pensioenopbouw — en Lex berekent de optimale verhouding inclusief deze variabelen.

Alle berekeningen hierboven gaan uit van directe uitkering aan privé. Maar als je een holdingstructuur hebt, verandert het spel fundamenteel.

Met een holding kun je de winst uit de werkmaatschappij belastingvrij naar de holding schuiven via de participatievrijstelling. Je betaalt dan geen Box 2 — dat doe je pas wanneer je het geld vanuit de holding naar privé haalt.

Dat uitstel heeft twee voordelen:

1. Liquiditeitsvoordeel. Het geld dat je anders aan Box 2 had betaald, kun je herinvesteren. Bij €200.000 winst is dat circa €29.800 per jaar dat in de holding blijft werken.

2. Timing-optimalisatie. Je kunt kiezen wanneer je dividend naar privé uitkeert. In een jaar met lage inkomsten (sabbatical, ziekte) kun je meer uitkeren tegen het lage 24,5%-tarief.

De optimale strategie met een holding is doorgaans: minimumsalaris vanuit de holding, winst via participatievrijstelling ophopen in de holding, en dividend naar privé uitkeren in jaren met gunstige tarieftoepassing.

FINEO's Lex-agent berekent niet alleen de optimale salaris/dividend-verhouding, maar ook het optimale uitkeringsmoment. Zit je nog in het lage Box 2-tarief? Dan kun je nog €X uitkeren voordat het 33%-tarief ingaat. Heb je dit jaar minder inkomen? Dan is het een goed moment voor een hogere dividenduitkering.

Dit niveau van optimalisatie is onmogelijk zonder real-time data. En dat is precies wat FINEO levert.

De optimale salaris/dividend-verhouding is geen vast getal — het verandert met je winstontwikkeling, de fiscale tarieven en je persoonlijke situatie. Daarom herberekent FINEO's Adviescentrum het optimum elk kwartaal.

In de praktijk werkt het zo:

Januari: Je stelt je DGA-salaris in voor het nieuwe jaar. Lex geeft een aanbeveling op basis van je verwachte winst (geëxtrapoleerd uit het vorige jaar).

April (na Q1-cijfers): Lex herberekent op basis van je werkelijke Q1-resultaten. Is de winst hoger dan verwacht? Dan kan het advies verschuiven. Je kunt het salaris niet met terugwerkende kracht aanpassen, maar je kunt wel de dividendstrategie bijstellen.

Juli en oktober: Verdere herberekening. Als de winst structureel boven €80.000 uitkomt en je geen holding hebt, genereert Lex ook het holdingadvies.

December: Eindejaarstips. Kun je nog een investering doen die kwalificeert voor KIA? Is het zinvol om dit jaar nog dividend uit te keren? Lex geeft concrete actiepunten vóór het boekjaar sluit.

Dit is het niveau van begeleiding dat je verwacht van een fiscaal adviseur met een retainer van €5.000 per jaar. Bij FINEO is het inbegrepen in elk pakket — ook het Zelf doen-pakket van €24 per maand.